全国期货市场交易者状况调查报告（2021 年度）第1 页
全国期货市场交易者状况调查报告
（2021 年度）
二〇二二年十一月全国期货市场交易者状况调查报告（2021 年度） 第 2 页
▊ 版权及声明
本报告首发于中国期货业协会（以下简称“协会”），版权由协
会所有，协会保留所有权利。对本报告全文或部分内容的任何转载、
引用或再次传播须注明“来源于中国期货业协会”。协会不对任何片
面、不当引用或延伸性结论负责。本报告统计结果仅基于有效样本，
相关结论不宜引申为对全部交易者的判断。
▊ 学术支持
本报告由北京航空航天大学经济管理学院提供一定的学术支持。
虽然本报告已广泛征求行业机构、高校专家学者和协会相关部门的意
见与建议，但本报告主要结论依托交易者主观调查数据统计分析生成，
由于样本的交易者分布与市场客观分布存在一定差异，在全市场代表
性上可能存在一定偏差。全国期货市场交易者状况调查报告（2021 年度）第 3 页
▊引言
2021 年中国境内期货期权市场1成交量 75.1 亿手（单边，下同），
成交额581.3 万亿元，同比分别增长 22.1%和 32.8%，连续三年大幅
增长。全球期货期权市场成交 625.8 亿手，中国期货期权市场成交量
占全球期货期权市场总成交量的12%。
图 0-1 2002-2021 年中国期货市场成交量和成交额
随着期货和衍生品市场逐渐壮大，为准确把握期货和衍生品市场
交易者结构和行为变化的全貌和新趋势，本次调查中国期货业协会通
过会员机构向已开户的个人交易者、机构交易者（含产业交易者、金
融机构交易者）发放问卷，共收到回复 6034 份，其中个人交易者5351
份，机构交易者683 份。本报告对受调查交易者的基本情况、期货交
易资产配置、期货交易行为、对期货市场的认识和交易者服务等方面
1 不包括中国港澳台地区。全国期货市场交易者状况调查报告（2021 年度）第 4 页
进行分析。报告旨在通过收集来自期货交易者详实有效的数据信息，
为“精准监管、精准保护、精准服务”提供决策基础，为促进期货行
业管理和发展提供参考。
本次调查工作在中国证监会投资者保护局的专业指导下顺利开
展，并得到了中国期货市场监控中心的大力支持，以及上海期货交易
所、郑州商品交易所、大连商品交易所、中国金融期货交易所、广州
期货交易所和中证中小投资者服务中心的积极配合。调查工作的顺利
开展离不开期货经营机构的广泛配合，在调查问卷发放过程中他们提
供了全力协助。调查工作的顺利开展也离不开广大期货交易者的支持
与认可，他们在调查中反馈了许多重要且有价值的信息，并提出了宝
贵的意见、建议和看法。同时还得到了北京航空航天大学经济管理学
院一定的学术支持。在此一并致谢！ 全国期货市场交易者状况调查报告（2021 年度） 第 5 页
▊目录
个人交易者篇.................... 8
一、基本情况.......................9
1、性别：男性交易者占比超过四分之三...........9
2、年龄：26-45 岁的中青年交易者占比近七成............9
3、受教育程度：近八成交易者接受过高等教育...........9
4、收入情况：超六成交易者收入来源为工资和劳务报酬，近八成交易者税后年收
入在 10 万元以上.................... 10
5、期货交易年限：超八成交易者有至少一年的期货交易经历........ 11
6、其他金融资产配置情况：超八成的期货交易者同时也是股票投资者....12
7、交易资金规模：超四成交易者低于10 万元...........13
二、期货交易资产配置............... 13
1、期货交易金额占比：超八成交易者参与期货交易的金额占家庭金融资产的比重
控制在30%以内.................13
2、期货交易品种：倾向于流动性好、了解程度高的品种，更倾向于商品期货....14
3、持有期货产品种数量：近七成交易者交易2-5 个期货品种........ 15
三、期货交易行为..................16
1、期货交易目的：超八成交易者从事趋势性交易...........16
2、交易决策方式：近八成交易者依靠技术分析进行交易决策........ 16
3、量化交易平台使用情况：超四成交易者使用量化交易...........16
4、交易操作频率及交易周期：近五成交易者每日至少完成一次来回交易，更倾向
于短线交易..................17
5、风险控制措施：超四成交易者具有相对成熟的风控方法...... 18
6、资金亏损承受能力及止损设置：超七成交易者承受亏损范围低于 30%，超八成
交易者设置了止损点.................... 18
四、对期货市场的认识............... 19
1、期货市场的优势：近六成交易者认为，相较于其他交易方式，期货交易的优势
在于可以提供多空双向交易机制..................19
2、期货价格发现功能：超五成交易者认为期货价格发现功能最能体现在大宗商品
和生产资料市场...................... 20
3、法律保护：超六成交易者表示现行法律法规能较为充分地保护其权益...... 21
4、风险收益态度：近八成交易者完全接受高收益意味着高风险理念........22
5、交易风险认识：超六成交易者认为期货交易的风险主要来自市场风险...... 22
6、金融衍生品风险案例关注情况：交易者对近年发生的风险事件关注度更高....23
五、交易者保护与教育............... 23
1、专业水平：超六成表示具备一定的专业交易技能............. 23
2、学习期货知识、了解期货信息渠道：更倾向于依靠期货公司推荐信息、主流财
经媒体和交易所公告.................... 24
3、交易安全：交易平台修改密码或密码保护的提醒频率较低，交易者交易安全意
识有待提升..................25
4、交易谨慎性：超九成交易者风险意识相对较强...........26
5、非法期货交易陷阱：超六成交易者能够较好识别............. 27