什么是分红保险 分红保险的特点 红利的来源 红利的种类及红利选择权 分红产品与传统非分红产品的比较 保监会对分红产品销售的有关规定 红利分配 主要内容 1863年：英国homansandfakler 认为应根据 死亡率、利息率、费用率产生的盈余对保单进行分红 世界上最早的分红保险 1776年：英国公平保险公司进行决算时，发现实 际责任准备金比将来保险金支付所需的准备金多出许多，于是将已收保费的10%还给保单持有人。 1850年：出现增加保额的分红方式。 什么是分红保险 分红保险的起源 ——最早出现在十八世纪的英国，当时是为了抵御通货膨胀和利率波动风险而设计推出 分红保险的出现对寿险市场带来的影响 由于分红机制的存在，公司可采用更加保守的定价假设，规避经营风险，提高公司经营稳定性； 保单持有人能分享公司的部分赢利，真正实现为客户创造价值，与客户分享经营成果，降低了利率波动时对继续率的影响； 成为寿险公司竞争的重要手段； 国际保险业的通行做法：超过80%的传统产品都是分红保单。 什么是分红保险 一、中国寿险业进入变革的时期 二、顾客需求多样化 三、老龄化社会的到来 因此：分红保单成为抵御通货膨胀最有利的方法，是家庭长期理财的工具。 四、保险资金运用渠道进一步拓宽 五、保险业迎接WTO的重要战略举措 六、技术进步为金融领域的创新产品提供了技术平台 七、提高保险公司的经营稳定性 分红产品开发背景和市场前景 什么是分红保险 1999年6月，中国人民银行宣布第七次降息，市场主推“重保障，轻价格”(对利率不太敏感)的寿险产品。 1999年10月，平安保险公司在上海推出国内第一个投资型寿险产品 — “平安世纪理财投资连结保险”。 2000年3月，美国友邦保险公司上海分公司在上海率先推出国内首批分红保险产品 — “年年红”和“节节高”。 2000年8月，太平洋保险公司推出万能寿险产品 — “太平盛世·长发两全保险（万能型）”。 在短短的一年时间内，中国大陆寿险业的产品已从传统型产品过渡到现代寿险产品，一年以后市场上主力产品就是投连、万能和分红。 中国寿险市场新型保险产品的推出 什么是分红保险 什么是分红保险 目前市场上的分红产品 什么是分红保险 分红保险的定义 ——保单持有人可参与分享保险公司经营业绩的一种保险 可分配盈余是指保险公司可用于分配给分红保单持有人的那部分盈余 红利是指保单持有人从保险公司可分配盈余中分享到的 金额 盈余 寿险保费是基于预定死亡率、预定投资回报率、预定营业费用率等三个预定率的假设加以计算。因此，公司若经营得当，通常都会有盈余。例如： 对于投保人所交的保险费进行有效地运用，使得实际 投资回报率高于预定投资回报率。 核保规范，使得实际死亡率低于预定死亡率。 降低保险公司的营运开支，使得实际费用低于预定费 用。 盈余的分配 根据保监会规定，保险公司应将当年度可分配盈余的大部分分配给客户。在具体的分配过程中，由于不同分红保单在不同年份对利差益、死差益和费差益的贡献会有所不同，保险公司将根据具体的情况决定分配金额。每张保单的红利高低是根据该保单的险种、保费、年龄、性别、缴费期限及保单年度等因素综合确定的。同时，保险公司还会向每位客户寄送分红业绩报告，在分红报告中除宣布当年度红利外，还用非专业语言简要介绍分红情况。 简单的说，投保人参与保险公司(分红帐户)可分配盈余的分配，与保险公司共享经营成果的一种保险。英文称呼为PARTICIPATING(PAR-)，意为参与的意思。 几层含义： 分红保险的保单持有人与保险公司共享收益和风险； 分红保险的经营成果与其他非分红产品的资产独立运作、核算； 分红保险的红利分配与否，具体红利多少，不仅与公司实际运作结果有关，而且与产品定价假设（死亡率、定价利率、费用率等）有关； 分红保险的红利派发对象为保单持有人或投保人，而非被保险人。 什么是分红保险