中文摘要
2007年8月,美国次贷危机爆发并迅速席卷美国、FI本和欧盟等国家的金
融市场。美国银行以近440亿美元收购美林证券,雷曼兄弟申请破产保护。加上之
的贝尔斯登,后仅半年时间,华尔街排名前五名的投资银行垮掉了三家,只剩
下了摩根士丹利和高盛。华尔街五大投资银行一直以其完善的风险管理著称,可美
林证券、雷曼兄弟公司、贝尔斯登公司依然逃脱不了破产或被收购的命运,人们不
禁要问:风险管理到底是否能在高风险的企业中起到作用
无独有偶,就在金融危机席卷华尔街的同时,中国爆发了震惊全国的三聚氰胺
事件,中国奶业的龙头企业,经营了 52年的三鹿集团面临倒闭。人们在谴责企业
的违法和不道德经营的同时,也将目光投向了企业的质量风险、法律风险等经营风
险的管理研究上。

我国企业在经济全球化、市场化的进程中,将面临F1趋激烈的市场竞争和越来
越复杂的经营风险,如何建立完善的风险体系进行有效的风险管理,将风险降至企
业可以接受的最低水平,是企业的管理人员迫切需要面对并解决的问题。

本文的研究正是基于企业对全面风险管理的需求,着眼于风险导向内部十如
何充分发挥价值增值帘计的功能,确保企业目标的实现。在总结国内外有关风险3
向内部帘计研究成果的基础上,本文首先回顾了内部'屯计理论与实践的历史演进的
五个阶段,并介绍了风险导向内部市计的本质、对象、H标与职能。然后,文章介
绍风险1理理论,公司治理概述,内部控制的含义和发展阶段及站在企业管理的角
度阐述风险导向内部W计与风险管理、公司治理、内部控制三的相:'/:关系。接着,
通过对国际内审师协会(简称IIA)颁布的《内部'小'计实务准贝lj》和W外风险导1内,
外部$计的实务经验的借鉴,构建了风险导向内部计的框架并按照风险导向内郃
十程序的四个阶段:屯计准备阶段、卞计实施阶段、汁报告阶段、'小'计后续阶
段分别阐述在风险导向内部的各阶段所需耍实施的'ip'tl:「作。ltU7,文介绍
了我w内部计的发展概况,提出我ra内部卬'计【1前在的问题,并针对我w发展
风险导向内部'巾'计提出策略。

关键词:风险导向内部帘计;'!'计禾14序;风险11'理;公巧治理;内部控制